Финансы и банки

Банкиры недооценивают значение корпоративного управления

   Считается, что эффективная практика корпоративного управления важна для достижения и поддержания доверия общества к банковской системе. Слабое корпоративное управление может как усугублять проблемы отдельных банков, так и оказывать общее негативное макроэкономическое воздействие.

   Современное корпоративное право выдвигает на первый план проблему защиты прав и интересов акционеров. С начала 90-х годов инвесторы при поддержке правительств и международных организаций ведут активную кампанию за разработку и внедрение правил, которые могут обеспечить защиту прав инвесторов, особенно миноритарных, от различных злоупотреблений со стороны менеджмента и крупных акционеров компаний.
   В рамках программы содействия финансовому развитию USAID проведено исследование на тему "Корпоративное управление в банках Армении". Исследование проведено на основе опроса среди банков и экспертов. Цель - оценка соответствия системы корпоративного управления банков Армении международным нормам, определенным Организацией экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) и Базельского комитета по банковскому надзору.
   Исследования показали, что законодательство Армении, регулирующее корпоративное управление в банках, соответствует принципам Базельского комитета примерно на 50%, и что наибольшего внимания к себе требуют три принципа корпоративного управления: равное отношение к акционерам, роль заинтересованных лиц в управлении компанией, обязанности совета директоров. Поскольку в большинстве армянских банков собственность сконцентрирована в руках одного человека либо принадлежит узкой группе акционеров, права миноритарных акционеров и других заинтересованных лиц не защищены. В исследовании также отмечено, что совету директоров отведена пассивная роль в управлении банком, и даются рекомендации по активизации совета директоров, особенно в сфере управления рисками.
  Эксперты обращают внимание на то, что в большинстве армянских банков (69%) члены совета директоров получают фиксированную зарплату, в то время как международная практика показывает, что эффективность деятельности совета директоров повышается, когда их доходы напрямую зависят от результатов их деятельности.
   Отвечая на вопрос о целях корпоративного управления, 87% опрошенных банкиров выделило совершенствование управления рисками, 80% отметило укрепление авторитета и имиджа банка, лишь 33% указало рост капитализации и 13% - рост доходности. Интересно, что привлечение внешних инвестиций с корпоративным управлением связало 47% банкиров при том, что, согласно исследованиям, проведенным консалтинговой компанией McKinsey, инвесторы при принятии решения об инвестициях в развивающиеся рынки считают развитость системы корпоративного управления более важным фактором, чем финансовые показатели. Связано это с тем, что на первый план в банковском бизнесе выходит управление рисками: оно становится важнейшим элементом системы внутреннего контроля в банках.
   Как известно, Базельский комитет по банковскому надзору выделяет 12 категорий банковского риска: системный, стратегический, кредитный, страновой, рыночный, процентный, риск ликвидности, валютный, операционный, правовой, репутационный, риск соблюдения. Неэффективное управление рисками находит отражение в их повышенной концентрации в расчете на одного заемщика, чрезмерном кредитовании аффилированных и связанных лиц, недальновидной ссудной политике, недостаточном контроле над деятельностью ключевых сотрудников и т.п.
   Сложность ситуации с управлением рисками в банках стран с формирующимися рынками объясняется прежде всего низким уровнем корпоративного управления: серьезными конфликтами интересов и их неэффективным разрешением, неадекватным отношением советов директоров к проблеме управления рисками в рамках системы внутреннего контроля (поверхностным пониманием сути вопроса и слабым надзором за работой менеджеров, обеспечивающих функционирование соответствующих служб), недостатками в раскрытии информации, малочисленностью национальных фирм, способных провести квалифицированный и независимый внешний аудит. Иными словами, эффективное управление банковскими рисками и надлежащее корпоративное управление в банках - две стороны одной медали. Тесная взаимосвязь этих сторон проявляется и во влиянии качества корпоративного управления в банке на оценку риска, присваиваемую банку потенциальными инвесторами. С точки зрения последних, неэффективное корпоративное управление в банке означает усиление свойственных ему кредитного, операционного и репутационного рисков.
Исследование также выявило противоречие в оценках практики корпоративного управления среди банкиров и опрошенных экспертов. 80% банкиров считает эту практику развивающейся, более 60% экспертов оценивает ее как слабую или очень слабую. Видимо, банкиры сравнивают положение с тем, что было несколько лет назад, а эксперты - с тем, что должно быть. Разница во мнениях банкиров и экспертов проявилась также в ответе на вопрос, рассматривается ли усовершенствование корпоративного управления как одна из приоритетных задач банка? Более 73% банкиров ответило, что для них эта важно в значительной степени, около 27% отметило важность этой задачи "в некоторой степени". Отрицательный ответ не дал никто из банкиров. В то же время 23% экспертов уверено, что для банков задача усовершенствования корпоративного управления вообще не стоит, более 15% затруднилось ответить на этот вопрос. То есть эксперты проявили определенную озабоченность по поводу отношения банков к усовершенствованию корпоративного управления.
   Проведенное исследование выявило, что банки исполняют лишь те нормы корпоративного управления, к которым их обязывает законодательство, и неохотно принимают дополнительные документы по корпоративному управлению. При этом говорить об улучшении или ухудшении показателей развития корпоративного управления в банках не приходится, поскольку такое исследование проводится впервые.
   Среди причин, задерживающих развитие практики корпоративного управления, банкиры называют недостаточную экономическую мотивацию (80%), недостаток знаний и опыта (73%), отсутствие справочных и обучающих путеводителей по корпоративному управлению (67%), отсутствие квалифицированных специалистов (47%). В связи с этим эксперты и представители программы содействия финансовому развитию пришли к выводу о необходимости разработки и внедрения кодекса корпоративного управления, проведения семинаров и круглых столов, освещающих проблемы корпоративного управления, а также разработки путеводителя корпоративного управления для банковских менеджеров.

Анаит Джулакян

Выскажите Ваше мнение